Estadísticas clave que debes saber antes de invertir en Bolsa

Las estadísticas más importantes

Existen diversas estadísticas relacionadas con la bolsa, las empresas y las acciones. Para quienes no están familiarizados, pueden parecer solo números y porcentajes sin mucho significado, pero en realidad contienen información muy valiosa, ya que revelan datos clave como la salud financiera de una empresa.

Rendimientos históricos

Uno de los datos más importantes en la Bolsa es el rendimiento histórico. Si bien no te dirá exactamente cómo operar, te demuestra algo claro: la renta variable es la opción más rentable. No hay otra alternativa que te ofrezca mejores resultados a largo plazo, un hecho que no debes ignorar.

Para tener una idea más clara, esta es la rentabilidad anualizada de cuatro tipos de inversión con datos disponibles desde 1800:

• Renta variable: 6,9 % de rentabilidad.
• Renta fija: 3,6 %.
• Oro: 0,64 %.
• Efectivo en dólares: -1,4 %, afectado por la inflación.

A pesar del riesgo que implica invertir en bolsa, sigue siendo la opción más rentable en los últimos 200 años. Y esto es solo un promedio para el mercado estadounidense. En el caso del Ibex 35, su rentabilidad anual desde su creación, hace 30 años, oscila entre el 4 % y el 7,95 %.

El PER (Price-to-Earnings Ratio)

El PER o ratio precio-beneficio es una de las métricas clave para evaluar si una empresa está sobrevalorada o infravalorada. Este indicador te muestra cuántas veces el beneficio de una empresa está incluido en el precio de una acción. Si el múltiplo es alto, la acción puede estar sobrevalorada; si es bajo, podría ser una oportunidad de compra. Además, permite comparar diferentes compañías.

Un PER de 15 veces es la referencia habitual, ya que es el promedio histórico al que cotiza la Bolsa. Para calcularlo, necesitas dos datos: el beneficio por acción (BPA) y el precio de la acción. La fórmula es la siguiente:

PER = precio por acción / beneficios por acción.

Beneficios por acción (BPA)

El beneficio por acción (BPA) es otra estadística esencial y fácil de comprender. Se calcula dividiendo los beneficios netos de la empresa entre el número de acciones en circulación en un momento dado. Este indicador es importante porque te permite evaluar la rentabilidad de la compañía y calcular otros ratios, como el PER.

En general, un BPA alto y en crecimiento año tras año es una señal positiva. Además, es una métrica más práctica que el beneficio neto total, ya que los números son más manejables. Por ejemplo, en lugar de analizar miles de millones, te enfocas en cifras más accesibles, como 2,5 o 13,3.

Tasa de crecimiento

La tasa de crecimiento mide la velocidad a la que crecen los beneficios o ingresos de una empresa. Se expresa en porcentaje y es útil para evaluar tanto el rendimiento actual como la salud financiera de una compañía. También ayuda a proyectar el crecimiento futuro, lo cual influye en tus decisiones de inversión.

Dependiendo de tu estrategia, puedes buscar tasas de crecimiento más o menos elevadas. Por ejemplo, si tu interés es invertir en dividendos, lo ideal es buscar empresas con crecimientos estables o bajos, ya que esto indica que podrán repartir dividendos regularmente sin mayores dificultades.

Rentabilidad por dividendo

Esta es otra estadística relevante, especialmente si tu estrategia se basa en invertir en dividendos. La rentabilidad por dividendo mide la relación entre el dividendo que paga la empresa y el precio de la acción. Para calcularlo, utiliza la siguiente fórmula:

Rentabilidad por dividendo = dividendo por acción / precio de la acción x 100.

El resultado es un porcentaje que te ayudará en la toma de decisiones. Como referencia, se recomienda invertir en empresas cuya rentabilidad por dividendo sea de al menos 3 % o más.

Estas son algunas de las estadísticas clave que debes conocer antes de adentrarte en la bolsa, aunque aún hay mucho por aprender. En Caja Rural del Sur, queremos ayudarte con Atrévete a Invertir, una serie de contenidos diseñados para que sigas formándote. ¡No te los pierdas!